Инвестиции в золото — плюсы и минусы металлических вкладов

Содержание

Как инвестировать в золото. Разбираем все варианты, доступные россиянам

В 2020 году цена на золото побила исторический рекорд. Пока аналитики спорят, как будут меняться его котировки дальше, многие россияне задумываются о покупке этого драгметалла. Рассказываем, как это можно сделать и что нужно знать о таких инвестициях.

Материал не является инвестиционной рекомендацией.

Что нужно знать об инвестициях в золото

1. Спекуляции на биржах с этим инструментом — удел немногих профессионалов. Для остальных вложение в любой золотой инструмент — это инвестиция надолго. Вы хотите скопить себе на пенсию? Некоторые из инвестиционных инструментов, связанных с золотом, идеально подойдут для этого.

2. Золото — это защитный актив. Если в мире все плохо, центральные банки и биржевые трейдеры покупают золото. Но золотом нельзя накормить людей или обогреть дом. Посмотрите на динамику золота в марте 2020 года, когда перед лицом глобальной пандемии (то есть в ситуации максимальной неопределенности) цены на золото упали с $1700 до $1500 за тройскую унцию. Сколько бы у вас ни было золота в хранилищах, это не поможет вам найти свободную койку в больнице или ускорить создание вакцины. Когда стало ясно, что умирать от вируса мир не собирается, котировки устремились вверх.

3. Нужно быть готовыми к тому, что цена на золото может сильно снизиться в среднесрочной перспективе. С золотом тесно связаны процентные ставки, уровень инфляции и эмиссия центральных банков. Появление вакцины, увеличение мобильности экономически активного населения в США, активный рост экономики — всё это приведёт к тому, что цена на золото снизится.

4. С дохода от инвестиций в золото нужно платить НДФЛ — 13%.

Какие варианты инвестиций в золото есть у физлиц в России

Если не рассматривать вариант с покупкой золотого украшения в ювелирном у метро (сдать такое украшение вы сможете только по цене золотого лома), то способов инвестиции в драгоценные металлы остаётся не так много.

Инвестиции в золото — плюсы и минусы металлических вкладов

Многие люди, пытающиеся сохранить свой финансовый капитал, нередко задумываются о покупке золота как о надежном эквиваленте наличных денег. Выгодно ли вкладывать денежные средства в драгоценный металл и какое золото лучше купить для инвестиций, об этом в статье.

Золотые монеты для инвестиций

В связи со снижением покупательной способности российского рубля, рассмотрим вопрос о том, какие золотые монеты лучше купить для инвестиций.

Существует два вида золотых монет – инвестиционные и памятные. Любой из них считается оптимальным способом инвестирования в золото.

Инвестиционные монеты изготовлены из драгоценного металла высокой пробы (золото, серебро и т. д. ) и выпущены Центральным банком. Они не обладают коллекционной ценностью, так как средний объем их выпуска равен нескольким тысячам штук.

Инвестиции в золотые монеты обеспечивают постоянный ежегодный прирост вложенных средств, однако незначительный ущерб монете существенно снижает ее стоимость.

К наиболее известным инвестиционным монетам относятся «Георгий Победоносец» (Россия), «Буффало» (США) и «Крюгерранд» (ЮАР).

Что касается памятных монет, то их покупка требует от инвестора определенных знаний, так как подобные монеты обладают исторической ценностью.

Особенность памятных золотых монет состоит в том, что их цена складывается из множества факторов: состояния, редкости и качества чеканки. Купить или продать такие монеты сложно.

Заработать на инвестиционных и памятных монетах можно только путем их продажи по более высокой цене. Самый безопасный способ для заключения сделки – обратиться в банк.

Вклад в золотые слитки

Еще один вариант как вложиться в золото, чтобы заработать, – это инвестиции в золотые слитки. По весу они бывают мерными и стандартными.

Масса мерных золотых слитков составляет от 1 до 1000 грамм драгоценного металла. Слиток весом от 11 до 13,3 кг считается стандартным.

Как лучше вложиться в золото:

Купить слиток можно любого веса от 1 грамма.
На золотом слитке должны быть указаны его масса, проба, тип и уникальный номер.
Запрещено проводить любые действия со слитком без личного присутствия владельца металла.
Погрешность при взвешивании не должна превышать 0,01 г.
На каждый слиток золота обязан быть сертификат с данными актива и паспорт от изготовителя.

Перед тем как стать владельцем золотого слитка, необходимо обеспечить металлу безопасное хранение. Если повредить слиток или испортить документы, банк может не принять актив при продаже инвестором.

Внимание! Покупка слитка драгоценного металла у частного лица, не имеющего лицензии на проведение подобных сделок, запрещена законом.

Как вложиться в золото на бирже

Золотой вклад, осуществляемый через биржу, дает инвестору возможность владеть защитным активом виртуально, не требует расходов на его физическое хранение и позволяет зарабатывать как на падении рыночной стоимости драгоценного металла, так и на его росте.

Прежде чем делать инвестиции в золото, необходимо открыть брокерский или индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) и скачать мобильное приложение биржевого брокера.

Рассмотрим более подробно варианты инвестирования в золото на фондовом рынке.

Ценные бумаги золотодобывающих компаний

Купить золото можно через инвестиции в золотодобывающие компании. У инвестора есть два способа фиксирования прибыли: продажа акции по более дорогой цене и / или дивиденды от компании.

Покупка акций эмитента, который занимается добычей золота, и отдельное приобретение драгметалла – это не одно и то же. Акции не дают никакого права на владение золотом, доходность по ценной бумаге зависит от факторов, которые иногда не находятся в прямой зависимости от биржевого курса драгметалла. Например, котировки акций подвержены конкуренции, размеру налогов, объемам выручки предприятия и т. д. Именно поэтому бывают моменты, когда золото на рынке растет, а биржевая стоимость акций снижается.

Среди крупнейших российских золотодобывающих компаний можно выделить «Полюс», «Петропавловск», «Бурятзолото» и др.

Что нужно знать? Для получения пассивного дохода в виде регулярных выплат дивидендов инвесторы могут формировать капитал из акций компаний. Однако стоит быть внимательным при выборе эмитента. Не все компании активно делятся прибылью со своими акционерами. В таком случае заработать можно только на курсовой разнице ценной бумаги.

Фонды драгметаллов

Если инвестор по каким-то причинам не может выбрать самостоятельно ценные бумаги для своего инвестиционного портфеля, то альтернативный вариант долгосрочного вложения денег – купить долю в ПИФе или акции ETF, осуществляющие торговлю драгметаллами. Капиталом управляет биржевой фонд, а инвестор получает доход при росте котировок.

Разберем типы фондов.

ПИФ – паевой инвестиционный фонд, привлекающий капитал инвесторов под собственное управление. Соразмерно количеству внесенных денежных средств участник ПИФа получает пай (долю в фонде). Если цена на актив, в который вложены деньги, будет расти, то и стоимость пая будет увеличиваться.

Примером инвестирования в золото можно назвать ПИФ «ВТБ – Фонд Золото». В состав паевого фонда входят золотые слитки с физическим хранением в России.

Фонды ETF

ETF представляет собой биржевой инвестиционный фонд, который работает с отдельными инструментами инвестирования (акции, облигации, драгоценные металлы и т. д. ) и формирует из них готовый набор активов. Чтобы стать участником фонда, нужно купить на бирже акцию ETF.

На российском рынке драгоценных металлов доступны вложения в золотой ETF-фонд «FinEx Gold ETF», копирующий динамику движения цен на золото.

Несмотря на то, что такие золотые фонды инвестиций, как ПИФы и ETF, относятся к формам коллективных инвестиций, у них есть ряд отличий.

В силу юридических сложностей продать паи сложнее, чем акции ETF. К тому же владельцы паев не застрахованы от ошибок управляющей компании при работе с активами на бирже. В данных обстоятельствах выгоднее инвестировать капитал в ETF-фонды, так как акции почти полностью повторяют движение базового актива, а доходность вложений по ним менее подвержена влиянию руководства фонда.

Фьючерсы

Самым высокорискованным и спекулятивным способом инвестирования считается фьючерс на золото.

Фьючерс – это обязательство покупателя приобрести у продавца определенный финансовый инструмент или товар по заранее оговоренной цене в будущем.

Если при исполнении фьючерсного контракта рыночная цена на товар выше, чем прописано в договоре, то разница – доход покупателя и убыток продавца. Если же курс фьючерса будет ниже, то прибыль получит уже продавец.

На Московской бирже можно заключить фьючерсный контракт на золото. Он существует в двух типах:

Поставочный фьючерс на золото. Сделка заключается в рублях.
Расчетный фьючерс на тройскую унцию золота. Котировки выражены в долларах.

Поставочный фьючерс отличается от расчетного тем, что по поставочному контракту продавец обязуется предоставить физическое золото в полном объеме, а при расчетном никаких поставок не организуется.

Ювелирные украшения как инвестиции

В последние годы в России наблюдается повышенный спрос на драгоценности в связи с нестабильностью национальной экономики. При этом важно понимать, что не каждое золотое украшение способно подорожать в цене, а массовое производство той или иной ювелирной драгоценности нельзя отнести к выгодным инвестициям.

Как правило, основные причины сводятся к тому, что на украшения широкого потребления торговая наценка выше реальной стоимости драгметалла, а качество сырья, используемое в производстве, не всегда соответствует должным пропорциям благородного металла.

Следующие категории ювелирных украшений можно отнести к инвестиционной привлекательности вложений:

Изделия с крупными драгоценными камнями. Вес чистого золота в таких украшениях начинается от одного карата.
Ювелирные украшения с исторической ценностью. Требуются десятилетия для признания возможной ценности актива.

Увеличение капитала при покупке золотых украшений возможно. При этом стоит помнить о том, что вложения требуют от инвестора долгосрочного инвестирования (10–30 лет) и высокого порога входа (от 5 тысяч долл.).

Обезличенные металлические счета

Обезличенный металлический счет (ОМС) – это специальный вклад, на котором отражаются драгоценные металлы клиента. Как обычный банковский вклад открывается в определенной валюте (рубль, доллар, евро), так и функционирование ОМС ведется на базе одного драгоценного металла – золота, серебра, платины или палладия.

Золотой вклад в банке позволяет частным инвесторам приобретать драгоценный металл не в материальном виде. Инвестиции осуществляются виртуально. Достаточно посмотреть состояние своего ОМС, чтобы убедиться в наличии на счету купленного золота.

Если владелец счета захочет превратить в физический металл золото, которое есть пока только на бумажном носителе, то он имеет на это право. Однако процедура очень сложная, при самостоятельном хранении актива возникает много трудностей, о которых инвестору стоит подумать заранее.

После открытия ОМС возможны следующие операции:

Покупка или продажа металла.
Выдача металла в виде слитков (не все банки могут осуществить эту процедуру).
Переводы по металлическим счетам.

Обратите внимание! Доходность ОМС заключается в положительной разнице между ценой покупки драгоценного металла и его стоимостью при продаже. Проценты за хранение актива не начисляются, в систему страхования вкладов обезличенные металлические счета не входят.

Отмена НДС на золото

С 9 марта 2022 года в России при покупке золотого слитка не нужно платить налог на добавленную стоимость (НДС) в размере 20%. Решение, принятое Правительством РФ, охарактеризовано тем, что отмена налога на золото даст гражданам альтернативу покупке иностранной валюты.

Крупнейшие российские банки много лет поддерживали идею отменить НДС по причине низкого спроса со стороны населения на владение драгоценным металлом в физическом виде. Однако чиновники отказывались от данной инициативы из-за риска финансовых махинаций и потери части поступлений в государственный бюджет.

Сегодня нестабильная геополитическая ситуация в мире спровоцировала отток иностранного капитала с российского фондового рынка. В целях защиты граждан от высокого уровня волатильности американского доллара и других валют отмена НДС на инвестиционное золото –разумный шаг. Благодаря этому покупка золота может использоваться в качестве дополнительного способа сохранения сбережений без валютного риска.

Инвестиции в золото – плюсы и минусы 2022

Сделать вклад в золото на долгосрочный период – хороший способ вложения капитала. Однако, как и любой объект инвестирования, золото имеет свои преимущества и недостатки.

Плюсы инвестирования

Высоколиквидный и надежный актив.
Необязательно физическое владение золотом.
Отсутствует налогообложение при покупке металла.
Множество вариантов выгодных вложений в инвестиционное золото.
Оптимальный способ сохранения капитала при экономическом кризисе.

Минусы инвестиций в драгоценный металл:

Низкая прибыльность.
Медленные темпы прироста капитала.
Необходимость уплаты налога на прибыль при продаже золота.
Вне зависимости от способов вложений, при самостоятельном инвестировании требуется соответствующая компетенция.

Инвестор может получить доходность в десятки процентов от владения драгоценным металлом, если будет инвестировать на срок от 5 лет при условии экономической стабильности в мире. В противном случае заработать удастся гораздо быстрее, так как золото – одно из самых популярных средств защиты от инфляции.

Стоит ли покупать сейчас

В силу повышенной политической и экономической напряженности сложно решить, стоит ли сейчас вложиться в золото. Сегодня в мировой экономике начинается финансовый кризис, поэтому ввиду хеджирования рисков и защиты сбережений от обесценивания спрос на обезличенные металлические счета, золотые монеты и слитки, ценные бумаги золотодобывающих компаний и фондов будет высоким.

С начала 2022 года стоимость золота на бирже увеличилась на 10%, и по мере ухудшения экономической ситуации драгоценный металл будет дорожать. К тому же с марта этого года покупка золота в российских финансовых учреждениях стала более доступной, так как был отменен 20-процентный налог на добавленную стоимость.

Десять правил инвестирования в золото

Золото — это товар, который всегда стоял особняком, но в последнее время в мире произошли изменения, подчеркнувшие важность его наличия в портфеле. Пандемия, локдауны, опасения по поводу экономических и политических перспектив, инфляция, рост рыночной волатильности побудили инвесторов пересмотреть роль золота — традиционного страхового актива для нестабильных времён.

Стимулирование экономики путём увеличения денежной массы для повышения темпов роста цен может в итоге привести к снижению стоимости высокорисковых активов. Защитные активы, к которым относится золото, помогают успешно противостоять этой неблагоприятной тенденции, благодаря чему внимание инвесторов к золоту становится более пристальным, а также растёт доля этого драгметалла и золотосодержащих активов в инвестиционных портфелях. Волатильность золота снижается, несмотря на изменчивость стоимости акций, облигаций и альтернативных активов, что подчёркивает актуальность драгметалла для современных инвесторов.

Исследование Всемирного золотого совета, проведённое в 2020 г., показало, что 16% граждан России инвестируют в золото. Многие российские инвесторы признают важность золота как средства сбережения и считают, что золото сохранит свою ценность в долгосрочной перспективе и станет хорошей защитой от инфляции и колебаний валютных курсов, а владение им позволит чувствовать себя в безопасности.

Однако инвестиционный рынок золота в России оставался относительно неразвитым в течение многих лет, хотя в этот же период наблюдался сравнительно быстрый рост спроса в Китае и Европе. По данным Всемирного золотого совета, спрос на золотые слитки и монеты в обоих регионах увеличился более чем в десять раз за последние 15 лет. Связана подобная разница в тенденциях с тем, что российские инвесторы зачастую не обладают необходимыми знаниями о том, как инвестировать в золото и другие защитные активы.

Сегодня мы обратим ваше внимание на некоторые аспекты, понимание которых поможет физическим лицам инвестировать в золото, и расскажем о нескольких правилах приобретения драгметалла в качестве защитного актива.

1. Инвестируйте на длительный срок. При приобретении физического металла в монетах и слитках помните, что покупаете его не на один год и, возможно, даже не на одно десятилетие. Золото — актив, который приносит прибыль на длинных и очень длинных промежутках времени. Он передаётся по наследству и может послужить для нескольких поколений семьи. Реализация золота сопряжена с убытками из-за значительной разницы цен покупки и продажи, и только длительный промежуток времени может это нивелировать.

2. Выбирайте надёжный источник металла. Инвестиционные монеты и слитки рекомендуется покупать у зарекомендовавших себя поставщиков, в числе которых проверенные банки и монетные дилеры. Однако перед тем, как инвестировать в физическое золото, необходимо проанализировать условия и цены продажи металла в нескольких местах. Оцените надёжность поставщика металла, качество монет и слитков, общий уровень обслуживания.

3. Определитесь с местом хранения металла. Это важный момент, который упускают многие инвесторы, покупая золото в физическом виде. Рекомендуем заранее ознакомиться с предложениями коммерческих банков, связанными с доступом к ячейкам хранения, и выбрать оптимальный вариант. Размещение большого количества золота в частной недвижимости может привести к потере всего капитала.

4. Уточните дополнительные расходы. Покупка монет не облагается дополнительными налогами, а вот при приобретении слитков необходимо выплатить НДС в размере 20% от стоимости металла.

5. Инвестируйте регулярно. Для успешного накопления и сохранения капитала необходимо регулярное вложение в металл части доходов. Например, ежемесячная сумма пополнения инвестиционного счёта может составлять 10–15% вашего дохода. Следует иметь в виду, что монеты и слитки золота бывают разной массы и размера — и это позволяет инвестировать любые суммы сбережений.

6. Определите оптимальную долю золота в общем портфеле инвестиций. Если вы активный инвестор и имеете опыт работы с различными финансовыми инструментами, помните, что наличие золота и золотосодержащих активов повышает устойчивость портфеля к рыночным стрессам, даёт возможность диверсифицировать его, захеджировать инвестиции от инфляции и системных рисков.

7. Определите оптимальное соотношение золота и золотосодержащих активов в портфеле инвестиций. В случае, если вы уже приняли решение о необходимости инвестирования части своего портфеля в золото, помните, что не обязательно вкладывать все эти средства в физический металл. Можно составить «золотую» часть портфеля следующим образом: 10% — «бумажное» золото в виде биржевого металла, 5% — физический металл, 5% — акции золотодобывающих компаний и ETF-фондов, инвестирующих в золото.

8. Проводите ревизию и ребалансировку портфеля в зависимости от изменения рыночных условий. Ситуация на рынках постоянно меняется, необходимо следить за ней и корректировать содержание инвестиционного портфеля в зависимости от происходящего. Излишне отслеживать ежедневные колебания цен на золото — это может оказаться излишним при долгосрочном инвестировании, но при изменении цен или повышении рисков нужно пересматривать состав портфеля. При образовании значительной прибыли по ряду активов рекомендуется зафиксировать её часть, оставив меньшую долю актива в портфеле. Или при росте рыночных рисков можно увеличить общую долю золота в портфеле до 25–30%.

9. Интересуйтесь состоянием рынка, развитием торговых систем, новыми инструментами для инвестирования. Многие инвесторы знают, что существуют золотые монеты и слитки, в которые довольно легко начать вкладывать средства. Однако мир не стоит на месте, постоянно создаются новые возможности и инструменты, которые способны приносить дополнительную прибыль. Например, в конце 2019 г. на валютной секции Московской биржи появился поставочный фьючерс на золото (тикер GLDRUB_TOM), торговля которым может обеспечить дополнительные преимущества при инвестировании средств в драгметалл.

10. Следите за рынком, читайте качественную аналитику. Быть в курсе происходящего на рынках необходимо каждому инвестору. Выбрать оптимальный момент входа в позицию или выхода из неё поможет понимание особенностей, как инвестировать в золото в России, в каком состоянии находится рынок этого драгметалла, каким образом он меняется и от чего зависят колебания его цен.

Благодаря данным правилам инвестирования в золото ваш портфель приобретёт устойчивость и останется надёжным даже во время острого финансового кризиса. Уникальные свойства золота как дефицитного и высоколиквидного актива помогают ему быть настоящей финансовой страховкой в долгосрочной перспективе как в периоды высокого риска, так и в стабильные времена.

Обновлено 10 марта 2022 г. Уплата НДС по ставке 20% физлицами при покупке драгоценных металлов в слитках была отменена с 1 марта 2022 г., согласно Федеральному закону «О внесении изменений в часть вторую Налогового кодекса Российской Федерации» № 47-ФЗ от 09.03.2022 г.

Источник https://secretmag.ru/investment/kak-investirovat-v-zoloto-razbiraem-vse-varianty.htm

Источник https://www.vbr.ru/investicii/help/investicii/kak-vlozhitsya-v-zoloto-vse-sposoby-investicij-v-dragocennyj-metall/

Источник https://journal.open-broker.ru/investments/desyat-pravil-investirovaniya-v-zoloto/